Från och med 1 januari 2026 förändras de så kallade 3:12-reglerna i grunden. Förändringen syftar till att förenkla, men för ägare av flera aktiebolag införs en ny begränsning som kan få stora ekonomiska konsekvenser. Den största nackdelen är att du förlorar möjligheten att själv välja i vilket bolag du vill nyttja det lågbeskattade utdelningsutrymmet.

Sammanfattning: De nya 3:12-reglerna och problemet för ägare med flera bolag

  • En gemensam regel: Dagens huvudregel och förenklingsregel (schablonregeln) ersätts av en enda beräkningsmodell för gränsbelopp.
  • Nytt grundbelopp: Ett nytt ”grundbelopp” på fyra inkomstbasbelopp (cirka 322 400 kr för 2026) införs per bolag, vilket fördelas mellan delägarna.
  • Ett tak per ägare: En ägare kan totalt bara tillgodoräkna sig ett grundbelopp om maximalt fyra inkomstbasbelopp, oavsett hur många bolag hen äger.
  • Problemet – fördelning utan valfrihet: Utdelningsutrymmet (grundbeloppet) fördelas automatiskt och proportionerligt baserat på din ägarandel i varje bolag. Du kan inte längre välja att lägga hela schablonbeloppet i det mest lönsamma bolaget.
  • Konsekvensen: Värdefullt utdelningsutrymme riskerar att ”fastna” i vilande eller mindre lönsamma bolag där det inte kan användas, medan det lönsamma bolaget får ett mindre utrymme än idag. Snabbavveckla vilande bolag idag för att inte gå miste om värdefullt utdelningsutrymme!

Bakgrund: Från två regler till en

Idag kan en fåmansföretagare välja mellan två sätt att beräkna sitt gränsbelopp – det vill säga hur stor utdelning som kan tas ut till 20 % skatt. Man kan antingen använda förenklingsregeln (ofta kallad schablonregeln) som ger ett fast belopp, eller huvudregeln som baseras på bland annat bolagets totala lönesumma.

De nya reglerna, som träder i kraft 1 januari 2026, slopar detta val. Istället införs en gemensam modell där gränsbeloppet består av tre delar:

  1. Grundbelopp: Fyra inkomstbasbelopp per företag som fördelas mellan ägarna.
  2. Lönebaserat utrymme: Beräknas på löner i företaget, men med nya beräkningssätt.
  3. Ränta på omkostnadsbelopp: En mindre del baserad på investerat kapital.

Det är det nya ”grundbeloppet” som skapar en potentiell fälla för den som äger flera bolag.

Fällan: Du kan inte längre styra ditt utdelningsutrymme

Den största förändringen för dig som äger andelar i mer än ett fåmansbolag är att du inte längre kan välja var du vill tillämpa schablonutdelningen.

Enligt de nya reglerna får en person maximalt tillgodoräkna sig ett totalt grundbelopp på fyra inkomstbasbelopp. Om du äger flera bolag kommer detta utrymme att fördelas automatiskt mellan bolagen i proportion till din ägarandel.

Exempel:

Anna äger två bolag:

  • Driftbolaget AB: Hon äger 100 %. Bolaget går med stor vinst och har möjlighet att dela ut pengar.
  • Konsultbolaget AB: Hon äger 50 %. Bolaget är vilande och har inga vinstmedel att dela ut.

Enligt dagens regler: Anna kan välja att använda hela schablonbeloppet (ca 209 000 kr för 2025) i sitt lönsamma Driftbolag AB och ta en lågbeskattad utdelning därifrån.

Enligt de nya reglerna från 2026: Annas totala grundbelopp på fyra inkomstbasbelopp (ca 322 400 kr) kommer att fördelas automatiskt. Eftersom hon har ägarandelar på totalt 150 % (100 % + 50 %) blir fördelningen:

  • Driftbolaget AB: (100/150) × 322 400 kr = 214 933 kr
  • Konsultbolaget AB: (50/150) × 322 400 kr = 107 467 kr

Resultatet blir att 107 467 kr av hennes värdefulla utdelningsutrymme fastnar i ett bolag där det inte kan användas. Samtidigt minskar hennes möjlighet till lågbeskattad utdelning från det vinstdrivande bolaget.

Vad kan du som företagare göra?

Eftersom de nya reglerna träder i kraft först 2026, finns det tid att agera. År 2025 är det sista året då du kan planera enligt nuvarande regelverk.

  1. Se över din bolagsstruktur: Har du vilande eller onödiga bolag? Det kan vara en god idé att avveckla dessa för att undvika att utdelningsutrymme ”spills” på fel ställe.
  2. Planera inför årsskiftet 2025/2026: Se till att maximera dina möjligheter enligt dagens regler innan de nya träder i kraft.
  3. Prata med en rådgivare: De nya reglerna är komplexa. Ta hjälp för att förstå exakt hur din situation påverkas och vilka strategiska beslut du bör fatta gällande din ägarstruktur.

De nya 3:12-reglerna marknadsförs som en förenkling, men för många företagare med flera bolag innebär de en betydande och kostsam försämring. Se till att du är förberedd. Snabbavveckling via Bolagspartner gör att du hinner lägga ner vilande bolag före årsskiftet och därmed inte riskera att slösa bort utdelningsutrymme.